Investimenti passivi
Investi con metodo
Strumenti per investitori passivi italiani: PAC, ETF, portafogli lazy e confronto broker.
Prima di investire
Come su ItaliaPersonalFinance: basi prima degli strumenti.
- Fondo emergenza3-6 mesi di spese essenziali in liquidita immediata, separati dagli investimenti.
- Orizzonte temporaleBreve (< 3 anni): liquidita. Medio (3-7): bilanciato. Lungo (7+): azionario.
- Costi e regime fiscaleHai capito il TER del tuo ETF? Sai se il broker e in regime amministrato o dichiarativo?
- Allocazione sempliceUn portafoglio che non riesci a spiegare in 10 secondi e probabilmente troppo complicato.
ETF screener AI
Filtri per asset class, area geografica, TER e accumulazione/distribuzione.
Portafogli pigri
All World, Permanent Portfolio, Golden Butterfly e Boglehead 3-fund.
Simulatore PAC
Importo mensile, durata, profilo rischio e allocazione indicativa.
Broker italiani
Confronto pratico su costi ETF, bollo, IVAFE e PAC automatici.
Simulatore PAC rapido
Orientato all'azionario. Adatto a orizzonti lunghi (8+ anni) con buona tolleranza ai ribassi.
Totale versato
24.000 €
Scenario indicativo
33.681 €
Rendimento stimato
9681 €
Ipotesi: 80% azionario / 20% obbligazionario, rendimento annuo 6.5% lordo costante. Stima puramente educativa: i rendimenti reali variano e non sono garantiti. Non è un consiglio di investimento.
ETF shortlist
Strumenti UCITS ad accumulazione, tra i piu usati dalla community IPF. Non e un consiglio di investimento: verifica TER, liquidita e disponibilita sul tuo broker.
| Ticker | Ruolo | TER | Politica | Nota |
|---|---|---|---|---|
| VWCE.DEVanguard FTSE All-World Acc | Azionario globale | 0,22% | Accumulazione | Core globale in una sola posizione: copre sviluppati ed emergenti. Punto di partenza per la maggior parte dei portafogli semplici. |
| SWDA.MIiShares Core MSCI World Acc | Azionario sviluppati | 0,20% | Accumulazione | Solo paesi sviluppati (USA, Europa, Giappone). Da affiancare a EIMI se vuoi copertura globale completa, inclusi gli emergenti. |
| EIMI.MIiShares Core MSCI EM IMI Acc | Azionario emergenti | 0,18% | Accumulazione | Satellite per completare SWDA: aggiunge Cina, India, Brasile e altri. Peso tipico: 10–20% del portafoglio azionario. |
| AGGH.MIiShares Core Global Aggregate Bond EUR Hdg Acc | Obbligazionario globale | 0,10% | Accumulazione | Parte difensiva del portafoglio. La copertura valutaria EUR elimina il rischio cambio. Utile per smorzare la volatilità azionaria. |
| XEON.DEXtrackers EUR Overnight Rate Swap | Liquidità /monetario EUR | 0,10% | Accumulazione | Replica il tasso overnight EUR (ESTR). Alternativa liquida al conto deposito per la parte 'cash' del portafoglio. Bassa volatilità . |
Portafogli pigri
Esempi didattici ispirati alla tradizione Boglehead e IPF. Non sono raccomandazioni personali.
All World
Massima semplicità : un solo ETF, copertura globale completa.
100% VWCE.DE
80/20 Globale
Crescita con un piccolo cuscinetto obbligazionario. Adatto a chi vuole dormire sonni tranquilli nei ribassi.
80% VWCE.DE · 20% AGGH.MI
60/40 Classico
Bilanciato tra crescita e stabilità . Storicamente amortizza meglio i mercati orso rispetto al 100% azionario.
60% VWCE.DE · 40% AGGH.MI
Golden Butterfly
Diversificazione ampia su 5 classi di attivo. Pensato per resistere a inflazione, deflazione e crescita.
20% VWCE · 20% small cap · 20% bond breve · 20% bond lungo · 20% oro
Broker italiani: confronto rapido
Confronto informativo. Verifica sempre le condizioni aggiornate sul sito del broker prima di aprire il conto.
| Broker | Regime | PAC | Punto forte | âš Attenzione |
|---|---|---|---|---|
| Directa SIM | Amministrato | Disponibile | Fiscalità semplice, piattaforma solida, buona scelta di ETF su Borsa Italiana e Xetra | Interfaccia datata; commissioni minime per operazione possono pesare su importi piccoli |
| Fineco | Amministrato | Replay (PAC ETF) | Banca + broker integrati, supporto in italiano, buona app mobile | Verificare i costi del piano Replay: le condizioni cambiano in base al profilo e al numero di operazioni |
| Trade Republic | Dichiarativo | Automatici da €1 | UX semplicissima, PAC ricorrenti automatici, interessi sulla liquidità | Regime dichiarativo: tocca a te dichiarare le plusvalenze nel 730 o Redditi. Consulta un CAF o un commercialista |
| DEGIRO | Dichiarativo | Non previsto | Ampia scelta di mercati e strumenti, commissioni basse su mercati esteri | Nessun PAC automatico. Regime dichiarativo obbligatorio. Interfaccia essenziale |
| Scalable Capital | Dichiarativo | Automatici | Automazione PAC, buona UX, abbonamento Prime con commissioni zero | Regime dichiarativo. Verificare che gli ETF desiderati siano disponibili sulla piattaforma |